全臺首檔投等債主動式ETF 7/14開募

聯博投信將在7月推出全臺首檔投等債主動式ETF。聯博投信ETF發展部副總經理鍾鬱婕（左起）、董事長翁振國、固定收益資深投資策略師江常維合影。吳榮邦／攝影

臺灣主動式ETF正式上路，爲投資人提供更多元的資產配置選擇。臺灣最大主動債券基金公司聯博投信宣佈，將於7月14日推出全臺首檔投資等級債主動式ETF–00980D，聯博投資等級債入息主動式ETF，結合主動選債與ETF透明便捷的特性，爲投資人打造更具彈性的債券投資工具。

聯博投信董事長翁振國表示，隨着市場快速變化，臺灣投資人對債券ETF的靈活性與風險控管能力要求更高。主動與被動ETF兩者相輔相成。相較於被動ETF追求貼近指數表現，根據指數定期調整持股，主動式債券ETF能在市場快速變動時即時調整部位，汰弱留強，有效提升應對風險與捕捉機會的能力。

翁振國指出，00980D是聯博主動管理能力的延伸與實踐。希望打造一檔不需投資人盯盤，卻能靈活應變，提供相對穩健收益的ETF，幫助投資人從容面對債市波動，實現長期財務目標。

00980D以已開發國家的投資等級公司債爲核心，採全天期靈活配置策略，並不受參考指數限制，能主動因應利率與市場波動調整投資組合。聯博投信ETF發展部副總經理鍾鬱婕指出，全球主動式ETF資產規模從2015年不到500億美元，成長至今年4月的1.3兆美元，預估2030年將突破4兆美元，顯示主動ETF已成全球資產配置重要趨勢。

聯博投信固定收益資深投資策略師江常維指出，當前債市投資應掌握兩大關鍵：第一爲「天期分散」，避免集中在長天期券種以減緩利率風險；第二爲「產業分散」，透過基本面分析與分散佈局，有助降低違約風險。00980D模擬投資組合已涵蓋科技、銀行、旅遊、電信等40種多元產業，並避開地緣風險高的新興市場與政府公債，以降低整體波動度。

00980D亦是全臺第一檔可配置不超過20％非投資等級債的投資等級債ETF，收益觸角更廣。產品採海外投資復委託，由美國聯博資產管理公司操作，可在當地債市活躍時段進行交易，取得更佳價格與參與新債發行。其「S智選策略」結合大數據、多因子與人工智慧，提升主動選債效率。

00980D每股發行價新臺幣20元，採每月配息制，將於7月14日募集。聯博表示，未來將持續拓展主動式ETF產品線，結合全球研究資源與本地操作經驗，爲投資人打造前瞻且具彈性的債券投資解決方案，因應高度不確定的市場環境。