招商基金投資顧問部門負責人馬曉蕾：以業務的形式踐行以客戶爲中心，是財富管理行業重要轉折點

本報記者 顧夢軒 夏欣 廣州、北京報道

近期，證監會再次明確2025年公募基金改革的重點方向，其中，推動基金投顧業務“試點轉常規”備受市場關注。

事實上，自基金投顧業務試點啓動至今已五年有餘。在業內人士看來，基金投顧在我國目前仍處於起步階段，存在滲透率低、投顧策略相對單一、投資者獲得感和對行業的信任度待提升、“重投輕顧”等諸多問題。

3月21日，在2025“智能財富管理論壇”（春季）研討會——暨首屆“金鼎杯”買方投顧資產配置大賽啓動儀式上，招商基金投資顧問部負責人馬曉蕾表示，以業務的形式踐行以客戶爲中心是財富管理行業重要的轉折點。

“最重要的是真正找準客戶的需求。”馬曉蕾表示，招商基金從2015年就開始着手進行客戶畫像分析，公司採用“目標層+功能層+指標層”的塔式結構，建立了科學的評價指標體系。通過日頻、周頻、月頻調度，更新上千條數據和指標。這種多層次、高頻次的數據更新機制，確保客戶畫像的時效性和準確性，爲投顧服務的精準化和個性化提供有力保障。

隨着基金投顧“試點轉常規”，未來投顧業務或將呈現“主體多元、機構協作、服務差異”的競爭格局。與此同時，AI的興起與賦能，正深刻地改變財富管理業態。基金投顧“試點轉常規”後，展業是否會有不同，基金公司最想突破的點是什麼？

馬曉蕾對此亦充滿期待。她預計，基金投顧“試點轉常規”之後，基金投顧業務會進入“百家爭鳴”的狀態，會有越來越多的新模式出現，也會涌現出越來越多的探索，這些有益的探索將對未來財富管理行業產生巨大影響。

在馬曉蕾看來，基金投顧業務並不是單純教育客戶，市場怎麼樣或者應該買什麼，而是一種陪伴。“當客戶有疑問的時候，他會第一時間來徵詢我們的建議。這就需要我們提升投顧服務能力，培養業務人才，優化基礎設施建設。”

馬曉蕾表示，現在基金投顧對AI大模型運用，在匹配端應用得比較多，未來對大模型的應用，可以從匹配端向預測端逐步推進。

（編輯：夏欣 審覈：何莎莎 校對：顏京寧）