朱成志：奧特曼成為AI新焦點 牽動全球資金市場

OpenAI執行長奧特曼近日旋風式訪問亞洲，分別走訪臺灣、南韓和日本，先後和臺積電、鴻海、三星電子和SK海力士等公司會面。（路透）

文／朱成志

上週社長論劍標題是「ONO大熱防中秋變盤」，當時我特別用小標題提醒：「10月1日美國政府關門免驚！果真美臺股大漲，市場關心「臺積電會不會變成美積電？」並未影響10/7又創1445元新天價，上市櫃市值合計逾95兆元，直逼「百兆」大關。

主因是10/6又出現重磅協議，則接下NVIDIA千億美元大投資之後，OpenAI執行長奧特曼居然又和黃仁勳的競爭對手AMD，達成未來每年數百億美元AI晶片的採購案！而且這一次，不只是訂單而已，還包括期約。

外匯存底突破6千億美元！ 史上新高，距離衝破5千億美元僅短短5年，成長速度也驚人。

主因9月外陸資淨匯入91.63億美元，創2021年以來第6大淨匯入，今年前9月，外陸資累計淨匯入325.45億美元，但今年統計到10/8，外資仍是小賣超臺股300億，大量的熱錢匯入是炒匯爲主。但截至9月底止，外資持有國內股票及債券按當日市價計算，連同新臺幣存款餘額已破兆元大關，增至1兆397億美元，餘額創史上新高。

法定貨幣「貶值交易」發酵 黃金、比特幣雙創新高

金價7日短暫升破每盎司4,000美元大關，比特幣一度跨越12.6萬美元，凸顯美元等法定貨幣貶值的「貶值交易」，資金轉進黃金和比特幣避險。

日本自民黨總裁選舉由支持財政刺激政策的高市早苗獲勝，研判「渡邊太太們要動起來了」，做空日圓的利差交易有望捲土重來。

美銀：日圓年底前可能看到155

隨主流記憶體價格走強，預期DDR4、DDR3將迎來Q4更明顯漲價空間，更多跡象亦顯示，傳統NAND與NOR價格進入2026年高檔有撐。

摩根士丹利除升評國際大廠美光、重申看好南亞科，調升愛普*、華邦電、力積電的股價。

SanDisk近期曾與力積電接洽，由於SanDisk與鎧俠已有合資協議，且其製程採用CBA技術，與力積電成案機率不高，但仍顯示出NAND供給吃緊態勢。

OpenAI執行長奧特曼10/7在年度開發者大會（Dev Day）上宣佈，ChatGPT每週活躍用戶已突破8億人次，陸續和Spotify、Zillow、Figma等業者合作擴充ChatGPT功能，瞄準企業市場。

奧特曼表示：「過去開發一套軟體可能需要幾個月甚至幾年，現在只要幾分鐘。」

面對龐大基礎建設與AI晶片支出的壓力，OpenAI決定強攻企業與開發者市場以平衡成本。除了新功能與市場策略之外，OpenAI亦將推出規模較小、處理速度更快且成本更低的語音與圖像生成模型。

ChatGPT團隊負責人特利（Nick Turley）也透露未來六個月的發展方向。他表示：「我們從來不是爲了打造一個聊天機器人而創造ChatGPT。我們的目標是一位超級助手，只是過程中稍微偏離了軌道。」

7日開發者大會的另一個亮點，是蘋果前首席設計師艾佛（Jony Ive）。他與奧特曼正在合作開發一款AI硬體裝置。艾佛表示，他的團隊目前有15到20個「非常吸引人的產品構想」，但要選出最終實現的構想並不容易。