英偉達再轟歷史新高，市值3.8萬億美元！創業板人工智能ETF（159363）早盤升逾1%，衝擊四連陽

26日早盤，全球AI總龍頭股價再創新高，受海外算力情緒提振，A股算力硬件股大幅走高，算力含量高的創業板人工智能衝擊四連陽！截至發稿，新易盛漲超5%創歷史新高，兆龍互連、中際旭創漲超4%，聯特科技、天孚通信、太辰光等多股漲超3%。 熱門ETF方面，同標的指數規模最大、流動性最好的創業板人工智能ETF華寶（159363）快速走高，場內價格現上漲1.67%，衝擊日線四連陽，成交額快速突破6000萬元。 消息面上，美東時間週三，英偉達漲超4%，股價再創新高，總市值3.77萬億美元，再度成爲全球市值最高的公司。映射至A股，多數機構認爲AI仍是全年主線，算力是其中最重要的方向之一。 從北美算力看，英偉達、博通等推動網絡架構持續升級，光模塊景氣度持續，關注新技術帶來的新機會。北美算力升級圍繞更高帶寬（1.6T光模塊/CPO）、更優連接（銅纜/AEC）和更高效DCI（相干光/空芯光纖）展開，產業鏈各環節技術迭代催生新機會。 從國內算力看，受“政策驅動+技術升級+業績兌現”影響，當前整體估值水平或已調整至相對合理區間。短期來看，國產算力鏈有望隨英偉達特供芯片出貨逐步復甦，需求端高景氣+供給端降速提質或將共同驅動IDC機房行業進入週期拐點；長期來看，“技術升級+國產替代”爲產業鏈帶來結構性α機會，光模塊、交換機等環節有望受益。 華西證券表示，展望2025年下半年，隨着國內外雲廠商加大資本開支，北美算力板塊及國產算力鏈景氣度有望持續，AI應用發展有望推動端側AI加速落地，我們認爲AI仍是核心投資主線，建議關注光模塊、銅互連、IDC機房、交換機等細分機會。 把握AI熱門賽道機會，建議重點關注全市場首隻的創業板人工智能ETF華寶（159363）及場外聯接（A類023407、C類023408）標的指數一鍵佈局算力硬件+算力軟件+AI應用三件套，高效地捕捉AI主題行情，以“光模塊”龍頭爲先鋒，囊括AI基建、算力硬件、AIDC、雲計算、AI+應用等熱門賽道。 風險提示：基金有風險，投資須謹慎。

本文源自：金融界AI電報