業績連續兩年下滑！貴陽銀行上半年淨息差收窄，資產質量承壓

今年上半年，貴陽銀行營收、歸母淨利潤出現“雙降”。

8月26日，貴陽銀行發佈2025年半年度報告。財報顯示，貴陽銀行上半年實現營收65.01億元，同比下降12.22%；歸母淨利潤24.74億元，同比下降7.2%。

對於“雙降”的原因，貴陽銀行稱，該行持續向實體經濟讓利，疊加LPR利率下行帶動新發放信貸資產利率下降，以及存量資產利率調降、資產結構調整等因素，利息收入同比減少。其次，受債券市場波動影響，交易性金融資產公允價值變動收益同比減少。

今年上半年，貴陽銀行利息淨收入從去年同期的58.06億元下降至49.20億元，同比下降15.26%；交易性金融資產公允價值變動收益-5.11億元，同比減少 8.53 億元，由正轉負。

業績連續兩年下滑 淨息差持續收窄

從2023年開始，貴陽銀行已經連續三年上半年營收、歸母淨利潤“雙降”。從全年業績看，2023-2024年，貴陽銀行連續兩年營收、歸母淨利潤“雙降”。

年報顯示，貴陽銀行2023年實現營收、歸母淨利潤分別爲150.96億元、55.62億元，分別同比下降3.5%、8.92%，其中，利息淨收入較上年減少2.56 億元，非利息收入較上年減少2.91 億元。

2024年，貴陽銀行營收、歸母淨利潤再度分別同比下降1.09%、7.16%至149.31億元、51.64億元。利息淨收入依舊保持下滑態勢至24.55億元，實現非利息收入38.10億元，較上年增加22.89億元，同比增長150.58%，投資收益較上年增加11.23 億元，公允價值變動損益較上年增加9.71億元。

記者注意到，貴陽銀行淨息差持續收窄，利息淨收入持續下滑，上半年利息淨收入49.20億元，同比下降15.26%。依靠債權類投資收益雖能短暫提升非利息淨收入，但也會受市場波動風險影響。截至2025年6月底，貴陽銀行淨息差1.53%，下降0.28個百分點。

2025年上半年，貴陽銀行實現非利息收入15.80億元，較上年同期減少0.19億元，同比下降1.22%。貴陽銀行稱，上半年受債券市場波動影響，交易性金融資產公允價值變動收益較上年同期減少8.53 億元，同時本行主動把握交易機會，適時處置了部分金融資產，投資收益較上年同期增加 7.19 億元。

信貸規模有所增長 不良貸款率攀升

財報顯示，截至今年上半年末，貴陽銀行資產總額7415.36億元，較年初增加358.67億元，增長5.08%，貸款總額3434.61億元，較年初增加43.19億元，增長1.27%。存款總額4337.70億元，較年初增加145.62億元，增長3.47%。

其中，對公存款餘額1938.76 億元，儲蓄存款餘額2306.65億元，較年初增加161.24 億元，增長7.52%，儲蓄存款佔存款總額的比例爲 53.18%，較年初上升2個百分點。

貴陽銀行信貸規模有所增長，仍以對公業務爲主。年報顯示，截至2025年上半年末，貴陽銀行對公貸款（含貼現）餘額2907.65億元，較年初增長0.71%，佔貸款總額比例超八成以上。

今年上半年，貴陽銀行不良貸款餘額58.24億元，較年初增加4.76億元，不良貸款率1.70%，較年初上升0.12個百分點。正常類貸款佔比較上年末下降0.27個百分點，關注類、可疑類、損失類貸款佔比均較上年末上升，分別上升0.15個百分點、0.18個百分點、0.03個百分點。

對不良貸款率上升的原因，貴陽銀行提到，主要是部分企業風險暴露，該行按照風險分類審慎原則將其納入不良，將密切關注重點領域和重點行業風險，加大存量不良清收處置力度，推動風險防範和化解，保持資產質量穩定。

除了不良貸款率上升，貴陽銀行撥備覆蓋率出現下降。截至今年上半年末，貴陽銀行撥備覆蓋率238.64%，下降18.43個百分點；資本充足率14.97%，較上年末下降0.23個百分點。

收入主要來自貴州省內 旗下村鎮銀行虧損

從地區分佈情況來看，貴陽銀行主要收入來源於貴州省內，貴陽市佔貴州省內收入三分之一，其次是四川省。今年上半年，貴陽銀行在貴州省收入55.27億元，佔比93.77%，來自貴陽市收入19.72億元，佔比33.46%，來自四川省收入3.67億元，佔比6.23%。

官網顯示，貴陽銀行成立於1997年，註冊資本36.56億元，總行位於貴州省貴陽市。2016年8月，貴陽銀行首次公開發行股票在上海證券交易所上市，目前，全行下轄9個省內分行、1個省外分行，機構網點實現貴州省88個縣域全覆蓋，發起設立貴陽貴銀金融租賃有限責任公司（簡稱貴銀金租公司）和廣元市貴商村鎮銀行股份有限公司（簡稱廣元市貴商村鎮銀行），初步形成立足貴州、輻射西南的服務網絡。

半年報顯示，截至報告期末，貴銀金租公司資產總額爲354.20億元，租賃資產本金餘額爲327.31億元，其中綠色租賃本金餘額179.45億元，佔比54.83%。報告期內，貴銀金租公司實現營業收入4.60 億元，淨利潤1.75億元。

不過，廣元市貴商村鎮銀行今年上半年出現虧損。截至報告期末，廣元市貴商村鎮銀行資產總額爲128.8 億元，各項餘額109.26 億元，各項貸款餘額74.17億元。報告期內，廣元市貴商村鎮銀行實現營業收入1.46億元，淨虧損0.08億元。

此外，截至報告期末，貴陽銀行參股的息烽發展村鎮銀行資產總額4.22億元，存款餘額2.93億元，貸款餘額1.45億元；報告期內淨虧損331.99萬元；貴陽銀行參股的花溪建設村鎮銀行資產總額22.32億元，存款餘額19.20億元，貸款餘額16.86億元；報告期內實現淨利潤84.32萬元。

新京報貝殼財經記者 徐雨婷 編輯 陳莉 校對 穆祥桐