EPS拚26元,這檔AI零件廠第2季營收季增31%,GB200和GB300接棒出貨,本益比21倍拉回能佈局嗎?

AI示意圖。(路透)

文/黃清照

臺股7/15漲到22835已近先前的高點22842,我認爲在7/15做整理,但因輝達的H20可銷往中國大陸,帶動AI伺服器再度大漲,如臺光電、臺燿、奇𬭎、雙鴻、金像電、健鼎、臺達電、技嘉、神達、光寶科⋯,連帶也把相關的個股金居、聯茂、健準、富喬、德宏⋯也大漲而上,而H20銷往中國大陸不只臺灣的相關股受益,連帶中國大陸的相關股如阿里巴巴、萬國數據、金山銀當天都出現約7~10.2%的漲幅,主因H20重啓銷售將對中國的IDC(互聯網數據中心)行業影響積極,H20重啓銷售對輝達產生更多的訂單,相對大陸相關股也大大受益。

此波AI伺服器再大漲,投資人除了注意以上個股,我認爲更應該注意國巨可能是一檔超級潛力股,因比特幣創新高突破12萬美元,未來更看好會漲到20萬美元,比特幣再度大領風騷,挖擴熱潮引爆新一波的搶購潮,促使礦機制造商大手筆掃貨被動元件生產礦機,而在國巨從105/12的56.4飆漲到107年的1310就是挖礦所引爆的,此波國巨集AI大商機+挖礦+AI手機引爆行情更大,且本益比是所有AI伺服器最低,可特別注意。

今年業績大跳升的機殼大廠:勤誠

勤誠Q1營收41.51億元,EPS 5.53,業績大跳升是因Q 1的毛利率、營利率28.9%、21%較Q4的24.7%、15.1%大幅成長所致,而Q2營收更進一步跳升到54.429億又較Q1的41.51億季增31.1%,勤誠業績之所以這麼好,是因降躁櫃等機櫃產品提前出貨,加上GB系列機殼增加新客戶,市佔率大幅提升,且ASIC機殼出貨量優於預期。

更重要的是ASIC、降躁櫃等產品毛利率高於平均,GB200出貨旺季在Q3及Q4,而Q4起接着由GB300出貨,且GB300出貨毛利率更高,且因有新專案開出,另有NRE入袋貢獻獲利,估計今年EPS 23∼26股價536(7/15收盤價)換算本益比21.8倍(以24.5元爲準),由於股價已先大漲,不追高待若有適當回檔KD修正到50以下或20以下承接更好。

本公司所推薦分析之個別有價證券

無不當之財務利益關係 以往之績效不保證未來獲利

投資人應獨立判斷 審慎評估並自負投資風險