我國90%大型銀行碳排完整披露，中小銀行跟跑

21世紀經濟報道記者盧陶然、李德尚玉 北京報道

在信息披露領域，全球範圍內的監管協同與差異正重塑企業ESG信息披露的實踐邏輯。

近日，在2025綠金委年會上，中國金融學會綠色金融專業委員會副主任、環境信息披露工作組牽頭人殷紅髮布了《銀行可持續信息披露實踐進展》《美國退出巴黎協定對全球ESG政策與市場的影響》等課題研究成果。

上述課題研究表明，全球已有30多個國家和地區正在採納或推進國際可持續發展準則理事會（ISSB）的可持續信息披露標準。我國18家大型銀行中90%已經完整披露自身運營（範圍1、範圍2）碳排放量，部分機構已開始探索投融資組合的範圍3碳覈算。

受美國退出《巴黎協定》的影響，全球ESG投資與監管區域分化態勢明顯，“多極驅動”成爲主要趨勢，美國ESG投資規模持續下滑；歐洲受宏觀政經環境影響，ESG市場首次出現淨下滑。亞太、中東區域的ESG基金和全球被動投資策略的ESG基金則保持正向增長，投資人態度積極。

90%大型銀行披露自身運營碳排放

據殷紅介紹，目前30多個司法管轄區擬採納或本地化吸收IFRS S1/S2信息披露框架。歐盟憑藉嚴格的ESG監管讓跨國企業面臨強制合規壓力，美國加州也在氣候披露上同步推進監管要求與企業自主行動。中國則進入本土ESG規則體系建設“元年”，監管政策體系不斷完善，銀行業響應迅速，展現出較強的制度適應能力與實踐推動力。

具體來看，18家大型銀行2024年度ESG報告已主動對標滬深北交易所最新指引要求。建設銀行、招商銀行、興業銀行等機構的ESG評級穩步升至AAA級，反映出公司治理與披露質量的實質性提升。

在碳排放層面，18家大型銀行中90%已經完整披露範圍1、2碳排放量。越來越多的銀行開始嘗試披露範圍3排放，部分機構已開始探索投融資組合的範圍3碳覈算，這標誌着披露持續深化。

在範圍3披露方面，如招商銀行在2024年報告中列示了員工通勤、商務差旅、業務採購、融資活動等8類範圍3碳排放，合計達280萬噸。華夏銀行在報告中首次披露了辦公用紙使用所產生的碳排放數據。平安銀行對企業信貸和個人汽車貸款的碳排放進行了系統覈算，年排放量合計近2900萬噸。興業銀行在2024年ESG報告中披露了全行上下游活動的碳排放（包含範圍3的碳排放）數據，該項數據顯示本年度綠色貸款所支持的綠色項目實現年減排二氧化碳量達2524.41萬噸。

整體來看，範圍3是披露的薄弱環節，主要問題包括覆蓋範圍有限、數據顆粒度還較低以及缺乏統一覈算方法等，仍需在標準引導和能力建設上持續發力。

與此同時，綠色信貸延續了良好發展勢頭。截至2024年末，我國綠色貸款餘額達36.6萬億元，同比增長21.7%，繼續保持穩步增長態勢。數據顯示，六大國有銀行中，有4家綠色貸款餘額突破4萬億元，其中工商銀行綠色貸款餘額達6萬億元，位居行業之首。農業銀行、建設銀行、中國銀行緊隨其後，均實現20%以上的年增速。股份制銀行方面，興業銀行以近9700億元的綠色貸款規模領跑同業，中信銀行、浦發銀行和招商銀行緊隨其後，光大銀行和渤海銀行則表現出較高增速，分別達到41.01%和55.25%。整體來看，綠色貸款增速有所回落，逐步由“高速擴張”邁向“提質增效”階段，各銀行更加註重金融資源的精準配置和環境效益的可持續性。

在創新產品方面，大型銀行的碳中和掛鉤貸款、碳匯質押融資、轉型金融債券等工具已經形成體系化佈局，尤其是生物多樣性保護信貸等特色產品，正成爲綠色金融服務實體經濟的關鍵抓手。

據悉，工商銀行浙江省分行圍繞綠色和轉型金融“雙支柱”佈局，創新推出“綠水青山貸”“碳配額抵押”“可持續發展掛鉤貸款”等產品，創新投放規模累計已超600億元。華夏銀行則將生物多樣性保護理念嵌入信貸流程並推出相關創新產品，2024年生物多樣性相關貸款餘額達460.70億元，佔綠色貸款的15.21%。

更值得一提的是，18家銀行中多數銀行已將ESG委員會納入董事會治理架構，環境目標與戰略規劃實現深度綁定。工商銀行、建設銀行已將高管薪酬與ESG績效掛鉤，考覈維度覆蓋綠色金融、客戶權益保護等核心領域。

此外，針對中小銀行樣本，工作組正逐步構建覆蓋不同區域、資產規模與類型的代表性樣本池，明確以銀行類型、資產規模、地域分佈、上市情況及數據可得性五大維度作爲篩選依據。

一季度全球可持續基金規模環比下滑0.7%

目前全球ESG投資市場與監管區域分化態勢明顯，“多極驅動”成爲主要趨勢。

2025年第一季度全球可持續基金資產規模爲3.16萬億美元，較2024年第四季度下降0.7%，主要是來自美國和歐洲的市場回撤。

美國受反ESG與反氣候政策影響，可持續基金規模連續10個季度下滑；歐洲受宏觀政經環境影響，ESG市場自2018年以來首次出現淨下滑，2025年一季度可持續基金規模減少不到0.1%；加拿大、澳大利亞和新西蘭呈現逆勢增長；亞洲區域內部分化明顯，日本市場連續10個季度淨流出，除日本外的亞洲ESG基金規模整體增長約2%，主要來自新加坡、泰國、韓國等市場的貢獻。儘管全球存在不確定性，亞太、歐洲以及中東地區的機構投資者仍然對ESG投資持積極態度。

同時，全球被動投資策略和主題投資策略的ESG基金規模保持韌性增長，其中，歐洲、加拿大和澳大利亞等地的被動型ESG基金分別逆勢吸金37億美元、4.45億美元和2.72億美元。

在歐盟和美國的可持續信息披露政策進程放緩的背景下，其他國家和地區正在持續推進可持續信息披露監管體系建設和市場落地，比如，澳大利亞、加拿大和日本等發達經濟體，以及不少新興經濟體，越來越多的國家正在結合自身發展階段探索企業可持續發展實施路徑。

基於上述市場與監管特徵，課題組梳理了政策建議方向：一是加強區域合作，促進ESG經驗的交流；二是支持綠色貿易發展，強化綠色產業競爭力；三是推進可持續金融標準與信息披露標準的國際互通，降低跨境投融資成本；四是聚焦氣候投融資與自然相關投資的商業化項目創新，讓ESG理念真正落地爲可持續的商業實踐。

此外，經濟活動和金融資產也依賴於生物多樣性和環境提供的生態系統服務。

殷紅指出，生態環境的退化及生物多樣性的喪失，也是金融風險的可能來源，氣候風險與生物多樣性風險兩者相互影響，這就要求金融機構用系統性思維管理環境風險。

據悉，工商銀行湖州分行聯合湖州市氣象局、湖州人壽財險探索了“氣候－生物多樣性”風險評估體系，整合了氣象災害風險普查數據、國家基本觀測站常年數據及CMIP6多模式集合數據，聚焦重點領域，主要覆蓋農業、旅遊康養、清潔能源、低碳轉型工業建築業等氣候高敏感行業。

“金融+氣象+保險”的協同機制將環境風險評估嵌入投融資全流程，不僅爲金融機構開展綠色信貸、環境風險管理提供了可複製的實踐範式，助力綠色金融高質量發展。