境內基金規模 再創新高

近一季全球股市驚驚漲新高行情，推升境內基金規模站穩10兆元大關再創新高。圖／本報資料照片

平衡型基金8月規模增長排行

近一季全球股市驚驚漲新高行情，推升境內基金規模站穩10兆元大關再創新高，從最新規模統計顯示，臺股組合、國內外平衡型基金上月類型規模成長幅度達兩位數躍居前三名，優於整體境內基金表現。

投信法人分析，臺股基金自關稅戰低點反彈以來，平均漲幅逾7成，全球科技及大中華基金亦有3至7成，有感報酬讓不少投資人先落袋爲安，並繼續透過股債多元配置的平衡型基金，或藉由母子基金等投資方法佈局，以較穩健方式掌握行情後市契機。

根據投信投顧公會最新統計至8月底止，臺股（國內投資）組合型、臺股（國內投資）平衡型、跨國投資平衡型基金8月月成長幅度達35.8％、23.4％、13.2％，是境內主動式操作共同基金類型成長幅度前三名，表現明顯優於整體境內基金的1.8％。此外，跨國投資多重資產型、組合平衡型同期間成長幅度也有2.6％、3.8％。

以增加金額來看，8月境內整體規模增加1,820.75億來到10.28兆元。

其中，以債券ETF增加651.76億爲各類型基金規模增加之冠，其次爲貨幣市場基金增加380.28億元，而臺股基金增加346.5億元。

復華全球平衡基金經理人胡家菱表示，關稅等不確定性緩解、風險情緒改善，加以企業獲利維持成長及降息預期，有助維繫股市震盪走強格局，後續將採全球化分散佈局，並以趨勢成長題材爲主軸，搭配美國公債部位配置，參各市場投資機會。

凱基投信近期推出的平衡凱基雙核收息（00981T）股3債7的配置比例，強調其追蹤指數殖利率回測不只勝於臺灣高股息指數，最大跌幅的控制方面也能與美國公司債券指數媲美，透過股債配置策略因應未來股市持續創高下的波動風險。

復華傳家二號基金經理人郭家宏指出，AI受惠類股短期累積不小漲幅，加上近期臺股融資餘額快速上升，可能增添籌碼面波動風險，但研判AI發展仍處早期階段，其背後有實質獲利成長支撐，因此採偏多操作，以電子族羣搭配權值股與成長股進行均衡配置。