紅星控股重整草案表決獲得通過

6月3日，澎湃新聞獲悉，紅星美凱龍控股集團有限公司破產重整管理人當天宣佈，《紅星美凱龍控股集團有限公司重整計劃(草案)》表決獲得通過。按照流程，下一步需要向法院申請批准，方能生效。

紅星控股成立於2007年4月28日，截至重整受理日，實控人車建興持有紅星控股92%股權，其妹妹車建芳持有紅星控股8%股權。

紅星控股是紅星系企業的控股平臺，是國內家居龍頭上市企業美凱龍(A+H股上市公司)的原控股股東(現爲第二大股東)，旗下還包括紅星置業板塊、紅星影業板塊、東研院板塊等業務板塊。

記者獲取的草案顯示，截至2024年7月1日，紅星控股經審計的資產總額約109.19億元，負債總額約168.03億元，所有者權益爲-58.84億元。

本次重整無外部投資人，已經資不抵債的紅星控股，未來的重整更多需要原控股股東的支持。

車建興承諾注資。紅星控股的註冊資本爲2億元，但實繳資本僅爲1億元。紅星控股原股東承諾，在重整計劃裁定批准之日起的第7個自然年度(即首次對賭結果調整前)向公司投入1億元現金或者注入價值1億元的資產或者在對賭成功時以其對賭所得股權的價值注入公司以解決其對公司的1億元欠繳出資責任。在該等欠繳責任解決前，原股東亦無權獲取對賭平臺10%的股權。

對賭協議顯示，若新紅星控股在重整計劃裁定批准之日起的第7個和第8個自然年度的當年扣非淨利潤不少於 4.5 億元和5億元、且原股東解決欠繳1億元出資責任後，原股東會每年可獲取對賭平臺所持5%的股份。

草案顯示，法院裁定重整計劃之後，車建興將其持有的合計約72.92%的上海愛琴海商業集團股份有限公司的股份轉至新的紅星控股名下。愛琴海集團全部股權權益評估值爲 44.16 億元，其 72.92%股權權益對應價值約爲 32.2億元。

愛琴海集團是一個商管平臺，自 2012年起開啓輕資產合作。截至 2025年1月，其業務覆蓋全國96個城市，已簽約項目126個，簽約商場面積899萬平方米；在營項目48個，近1年新開項目10個，未來2年預計新開項目30個。已簽約項目中，其中6%爲承租經營模式，9%爲合作分潤模式，85%爲委託管理模式。