海外大廠減產導致DDR4內存價格飆升

今年上半年,全球存儲市場。“存儲三巨頭”三星、SK海力士和美光紛紛通知供應鏈削減DDR4內存芯片產能,轉向下一代更先進的DDR5。

DRAM即動態隨機存取存儲器(Dynamic Random Access Memory),廣泛應用於計算機內存條、手機等移動設備內存、服務器等工業設備的存儲組件。

DDR4是DDR的第四代產品,2014年推出、2016年普及後一度主導市場,第五代DDR5上市後份額有所下降,但至今仍佔有相當大的比重。據TrendForce等多家機構統計,至2023年年底時,DDR4仍佔全球DRAM市場60%左右的份額。

而三星、SK海力士、美光合計約佔90%以上全球DRAM產能(SK海力士約佔36%,三星佔34%,美光約佔25%),三大廠步調一致的減產也導致DDR4內存價格大幅上漲。

TrendForce集邦諮詢最新報告顯示,由於三大廠轉移產能,並宣佈個人電腦、服務器用DDR4及手機用LPDDR4X進入產品生命週期末期,引發了市場對上一代產品積極備貨,再加上正值存儲行業旺季,現貨市場供不應求。2025年第三季度DRAM合約價上漲10%至15%,第三季漲價幅度達到40%至45%。合約價,是指三星等存儲芯片廠商與下游模組廠商、手機設備製造商通過長期合約約定的DRAM芯片採購價格,是DRAM市場的核心定價模式之一。

而產業端的漲價趨勢近期迅速蔓延到了消費市場。界面新聞記者瀏覽業內消費電子品比價軟件發現,金士頓、威剛等搭載海力士DDR4芯片顆粒的內存條價格均有大幅大漲,部分產品相較去年雙十一漲價超過一倍,近一週內每天的價格也頻繁上漲。

一位金士頓的國內代理商告訴界面新聞記者,廠商帶頭減產DDR4轉向DDR5是產業側技術升級的趨勢,但市場側需要更多時間來消化現有產能,現貨漲價也是存儲產業鏈上的代理商、銷售商面對新舊產能轉折期的正常反應。但由於近兩年國內手機、電腦等消費電子品需求疲軟,需求集中在服務器產品上,DDR4內存條等產品近期這一波漲價也常常面臨“有價無市”的情況。市場估測,隨着到明年DDR4的淘汰出清、DDR5份額提升,價格會回到正常水平。

而對國內存儲行業,DDR4的市場格局變化也在推動國產廠商追趕海外大廠,實現新舊產能換代。

在國產存儲市場中,DDR4一直是主流產品,長鑫存儲等國產存儲廠過去兩年的擴產目標也主要爲DDR4。

2019年,長鑫宣佈存儲DDR4量產,成爲全球第四家掌握DDR4核心技術的企業,之後便不斷擴張產能。TrendForce統計,長鑫存儲從最開始在全球內存市場份額不足2%。到2024年年底時已經到10%,預計到2025年年底將增至12%。

近期,長鑫存儲也正式啓動上市輔導。中信證券預測,長鑫將繼續大幅擴產,以提升DRAM市場的國產化率。公開信息顯示,長鑫存儲量產的DDR5去年已經投入市場,市場預測長鑫將在今年奮力追趕海外同行的腳步, 推動DDR5規模化生產。

TrendForce集邦諮詢分析師許家源告訴界面新聞,從今年第二季度起,國產廠商爲攻堅更先進的服務器DDR5應用需求,已陸續將產能由DDR4轉至DDR5。二季度以來DDR4的這波漲價,將造成DDR4的性價比落後DDR5,預計從第四季度起,國內存儲行業的個人電腦消費電子品及服務器應用加速由DDR4轉至DDR5,國產廠商亦預計着重滿足DDR5的應用需求。