AI應用及海外需求升溫 電網配套企業一季度訂單已“排滿”

財聯社2月28日訊（記者 黃路）近日，部分電網設備行業上市公司去年業績相繼預喜。財聯社記者與業內人士溝通獲悉，國內外電網建設需求旺盛，目前企業在手訂單普遍充足，今年AI新品與海外訂單有望繼續放量。

“湘潭事業部今年第一季度訂單已經排滿，正推進各項工作以按時交付客戶訂單。”春節過後，湖南一家主要生產電線、電纜的企業湘潭基地已預告“風向”。

2025年以來，國家電網發佈了輸變電設備及特高壓設備第一次招標信息。其中，輸變電設備招標標包數量553包，較2024年同批次增長23包，創四年以來同批次新高。公開信息顯示，2025年，國家電網和南方電網的投資額再創歷史新高。國家電網的投資將首次突破6500億元，而南方電網則計劃安排固定資產投資1750億元。

多位業內人士對此均持樂觀態度，該投資規模較往年增速較高，疊加AI算力基建催生電力設備增量市場，數據中心對變壓器、開關櫃等電力設備的需求增加，相關供應商在電網設備供應方面的中標機會增多，今年訂單有望延續去年的增長態勢。

“行業整體景氣度依然維持在較高水平。”長高電新（002452.SZ）相關人士對財聯社記者表示，公司目前在手訂單充足。2024年，公司輸變電設備產品新增訂單持續增加，新產品陸續取得新的突破。公司自主研發的550kV組合電器、35kV充氣櫃和高壓開關櫃均在國家電網集中招標中連續取得批量訂單，10kV非晶合金變壓器成功中標配網集中招標項目。

訂單的增加在公司業績預告中得以印證。長高電新業績預告顯示，預計2024年公司淨利潤同比增長40.40%-56.00%。“公司組合電器、隔離開關、開關櫃及變壓器產品可應用於爲算力中心提供電源的變電站或配電站。” 長高電新此前明確表示。上述人士還稱，“今年公司將加快產能建設，推進三大產業基地的廠房新建、擴建及提質改造工程。”

威勝信息（688100.SH）相關人士則對財聯社記者表示，“公司已推出近50款產品及方案，通過擴大AI應用範圍實現業務增長。”該公司昨日披露的財報顯示，2024年，公司實現營業收入約27.45億元，同比增長23.35%；歸屬於上市公司股東的淨利潤約6.31億元，同比增長20.07%。其中，新品創收13.38億元，佔比 49%，AI新品佔新品收入的15%。

除了AI的推動，海外新能源併網需求的增長，催生了電網投資需求，爲國內電網相關供應商提供了更多 “出海” 機會。威勝信息目前已在海外設立10家分支機構，沙特、印尼、墨西哥工廠正在建設當中。公司方面表示，今年計劃完成海外布點建網計劃。

“從初步統計數據看，去年海外訂單的增速相對較高。” 思源電氣（002028.SZ）日前接受機構調研時表示，海外市場訂單增長主要來自新市場的拓展和老市場的深度滲透，今年將繼續加大海外市場投入。不過，公司方面亦表示，海外建廠是一個複雜的過程，目前公司正審慎評估海外建廠的可行性，希望海外市場保持穩定增長。公司業績快報顯示，去年公司營收和淨利潤同比分別增長24.06%、33.82%。

“中國電網設備佔全球市場的30%-40%，歐美國家電網供應鏈沒有國內完善，隨着算力、AI等用電需求增加，出口海外的趨勢會加大。”金盃電工（002533.SZ）相關負責人對財聯社記者表示。我國電網設備企業在技術、價格、交付等方面具有優勢。不過，也有觀點指出，在海外市場拓展中，不同國家和地區的標準、認證體系差異較大是主要挑戰。