臺積電帶頭 供應鏈迎商機

在AI大趨勢下，臺積電將爲臺積電概念股帶來更大一波商機。圖／美聯社

臺積電供應鏈營收強勁

臺積電（2330）衝上1,260元新天價，帶動設備、特化、材料等供應鏈，漲得既強勢又有底氣，有10檔維持在千金股，另均華（6640）8月營收年增超過133.08％，亞翔（6139）、亞力（1514）、漢唐（2404）、志聖（2467）等，表現也不俗。專家認爲，在AI大趨勢下，臺積電將爲臺積電概念股帶來更大一波商機。

北美四大CSP不斷提升資本支出和AI基礎建設、輝達財報表現不俗、蘋果iPhon 17系列開賣、2奈米量產等諸多利多因素，刺激臺積電股價持續創新高，自4月股災以來，股價已經反彈近6成，近期外資連續10日買超共7.4萬張。

臺積電今年資本支出將維持在380億美元到420億美元之間，大部分用於先進製程，2026年資本支出也將維持這個水準，加上設備材料本土化，對臺廠供應鏈帶來一大波商機。

臺積電供應鏈中，8月營收創新高的包括均華、昇陽半導體、印能科技、祥碩，均華8月營收年增133.08％，達到3.94億元，成長強勁；其次是廠務工程廠亞翔，營收年增97.38％，達到77.76億元，在手訂單超過2,000億元。另包括亞力、漢唐、洋基工程、志聖等，8月營收年增都超過50％。

華冠投顧分析師範振鴻指出，臺積電擴廠商機主要分爲兩塊，一個是美國廠擴建，承接商機以漢唐、聖暉＊爲主，另一個是臺灣本地擴產，主要是亞翔承包。範振鴻認爲，在設備、廠務工程部分，因爲營收認列時間不同，所以營收起伏會很大，市場較不會以營收來考慮股價，而是看在手訂單，來預估全年營收。在2奈米投產後，臺特化、新應材、達興材料、國精化等特化族羣，及中砂、昇陽半導體的再生晶圓，都會受到關注。

但範振鴻也指出，許多個股股價已經提前反應，如漢唐已經大漲一波，所以營收出來時容易見到高點。