打造投資黃金組合 勾勒人生下半場

想提早退休，投信建議要掌握三個收益錦囊，打造投資黃金組合，才能勾勒自己的第二人生。圖／本報資料照片

想提早退休，投信建議要掌握三個收益錦囊，打造投資黃金組合，才能勾勒自己的第二人生。安聯投信點出，「勿單押、打破年齡迷思、有紀律」；中信投信建議，三管齊下「大幅提高儲蓄率、長期投資、創造多元收入」；安聯收益成長多重資產基金經理人謝佳伶表示，全球金融市場基本上是10年一個大週期，3年一個小週期，雞蛋不可以放在同一個籃子裡，適當地配置資產，有助於控管風險。

謝佳伶認爲，在市場混沌的時刻，相對看好技術與基本面領先、能持續創新高的美國，但只偏食美國股票，可能陷入「一個籃子」陷阱，因此搭配抗震型資產，如美國可轉債、高收益債，以收益激勵自己長期投資，是相對可行的做法。

市場傳誦一個投資迷思：年輕不能買債、年長不能買股，其實無論身處怎樣的年紀，都應該同時配置可以收息的債券部位，以及具資本利得機會的股票部位，只要隨着年紀成長，漸漸增加債券佔比即可。無論在什麼年紀，都可以有一部分的「多元資產型」基金，也就是「核心資產」，透過收益，戰勝追高殺低的人性恐懼。

建議工作者嘗試一下：將資產配置分爲「退休金準備」與「理財投資」兩部分，收入扣除日常支出與退休金準備後，再用來理財，避免現在的理財行爲，衝擊未來的退休生活。

中信投信說，首先是大幅提高儲蓄率。傳統退休規劃建議每年存下收入的10％～15％，但提早退休需要更積極的儲蓄，通常建議存下收入的50％甚至70％以上。其次是透過長期投資，創造複利效應，歷史數據顯示，全球股市如標普500指數的平均年化報酬率約7％～10％，因此越早開始投資，複利效果越顯著。最後是透過斜槓，建立多元被動收入，透過投資股息股票、房地產租金，或發展副業來創造穩定現金流，支撐退休後的生活。

投資組合建議60％美國股票ETF、20％債券或固定收益資產（如美債或投等債ETF）、20％高成長資產（如NASDAQ 100與創新主題ETF）增加報酬潛力，但風險較高且波動較大，年化報酬可能達10至12％。