持牌消金轉型深水區：上半年19家消費金融公司高管調整

中經記者 鄭瑜 北京報道

在宏觀經濟持續推動消費復甦的背景下，消費金融被認爲是金融服務與實體消費的關鍵紐帶。作爲提供便捷高效消費金融支持的一環，持牌消費金融公司也正在經歷發展模式的切換，這種變化也反映在較之往年更密集的人才結構調整。

日前，國家金融監督管理總局上海監管局發佈關於牛曉峰中銀消費金融有限公司（以下簡稱“中銀消金”）副總經理任職資格的批覆，覈准中銀消金副總經理的任職資格。

這一動態並非孤例，消費金融公司高管的變動在近年變得越發頻繁。根據《中國經營報》記者統計，2023年、2024年消費金融公司全年核心職位出現更迭分別爲16次、17次，到2025年7月，年內消費金融公司核心職位已經變動達到23次，包括19家消費金融機構。

行業人士認爲，消費金融高管變動頻頻，調整不僅折射出機構戰略方向的更迭，更預示着行業在轉型深水區中對破局路徑的探索。

人才背景折射機構發展側重

高管作爲消費金融機構的掌舵者，其背景往往暗藏戰略密碼，與機構未來發展方向之間存在着不容忽視的深層關聯。

中銀消金方面對記者表示，牛曉峰曾擔任中國銀行總行相關部門負責人，在金融科技創新與發展領域擁有豐富經驗。

近年，中銀消金對於線上化轉型的方向可從具體數據中窺得。

截至2022年年末、2023年年末，中銀消費金融貸款餘額分別爲618.03億元、719.48億元，線上貸款餘額佔比分別爲52.24%、62.49%；線下貸款餘額分別爲296.41億元、269.88億元。

到2024年年底，中銀消金線上貸款餘額佔比已達72.84%。房抵貸是過去的核心產品之一，記者瞭解到，今年3月，作爲市場主要佈局房抵貸業務的消金公司，中銀消金從四年前開始定位線上化轉型。官方數據顯示，截至2023年年末，房抵貸類線下業務持續性縮量至不足貸款餘額佔比四成。

無獨有偶，上海尚誠消費金融股份有限公司（以下簡稱“尚誠消金”）在今年5月也出現了高管變動，具體爲首席信息官王哲豪的副總經理任職資格獲批。

根據尚誠消金今年5月債券發行文件披露，尚誠消金貸款餘額233.02億元，較上年年末增長15.80%。其中與互聯網平臺合作的線上業務183.26億元，較上年年末增長31.88%，佔總貸款餘額的比例達78.65%。

北京市社會科學院副研究員王鵬表示，新副總經理的金融科技背景或有助於推動公司數字化轉型，提升線上業務佔比和服務效率。

行業步入轉型深水區

在高管變動頻現的表象之下，消費金融行業正在進入更爲深刻的結構性轉型期。從2024 年業績披露來看，行業亟待通過轉型尋找增量。

以中銀消金爲例，2024年，公司實現營收71.62億元，同比下降8.85；淨利潤0.45億元，同比下降91.62%。

曾有消費金融公司高層對記者分析表示，消費金融行業多家公司出現的業績波動，出現發展瓶頸，其原因在於行業已從“牌照紅利期”進入“能力競爭期”，未來分化將加劇，在線上流量成本高企的時代，具備場景整合、風控優勢及客羣基礎的機構才能持續發展。

博通諮詢金融行業資深分析師王蓬博在接受記者採訪時表示，高管換新或可爲機構注入新戰略思維與管理模式，在一定程度上助力解決業績下滑難題。但要從根本解決問題，還需注意優化內部管理機制，加強與股東資源協同和整合，同時深入分析業績下滑的深層原因，如市場競爭加劇、不良率上升等，針對性制定長期解決方案。

也有多位受訪人士持有審慎樂觀態度，認爲高管變動恰是行業加速轉型的“信號燈”，而政策層面釋放的紅利正爲破局指明方向。

今年3月，中共中央辦公廳、國務院辦公廳印發《提振消費專項行動方案》提出強化信貸支持。鼓勵金融機構在風險可控前提下加大個人消費貸款投放力度。

6月24日，中國人民銀行等六部門聯合印發《關於金融支持提振和擴大消費的指導意見》提出，着力提升金融機構專業化服務能力，擴大消費領域金融供給。包括推廣互聯網、大數據等技術與消費金融的融合應用，優化線上消費信貸產品申請、審批和放款流程，提高消費融資便利度。鼓勵商業銀行、消費金融公司、汽車消費公司和小額貸款公司在符合監管要求前提下，相互合作、優勢互補，開發符合各類消費場景需求的金融產品。

有從業者表示，未來消費金融公司與商業銀行、互聯網平臺、場景企業的協同將更爲緊密，通過資源整合實現風控成本攤薄、客羣精準觸達與場景深度嵌入。

招聯首席研究員、上海金融與發展實驗室副主任董希淼在從消費結構角度解讀行業機遇時表示，當前我國商品消費較爲充分，在以舊換新政策推動下，耐用品消費已經達到相當高的水平，2024年商品消費支出佔GDP比重已與美國基本相當，而服務消費發展空間相對較大。

“2024年我國居民服務消費佔GDP比重爲18%，而發達國家一般在40%以上。由此可見，我國服務消費市場具有更巨大的潛力。此外，隨着居民人均可支配收入持續增長，新型消費需求日趨強勁。”董希淼認爲。

董希淼建議，通過國家補貼的方式推動消費品以舊換新，是當前和未來一段時間提振消費的重要舉措。2024年下半年以來，消費品以舊換新政策加力實施，明顯拉動整體消費回升。而消費貸款、消費分期等消費信貸產品往往金額較小，其場景豐富、支付便捷和體驗良好，是消費者選擇的重要考量。

（編輯：李暉 審覈：何莎莎 校對：顏京寧）