009803網羅臺股標竿 明強勢掛牌

保德信市值動能50ETF（009803）爲新一代市值型ETF，所追蹤的臺灣市值動能50指數，透過市值、成長、動能、價值、品質五大篩選因子，網羅各產業標竿企業，並聚焦具有成長動能的大市值股票，篩選出各產業市值前15％或近三年市值成長前15％強之企業，最終精選50檔臺灣標竿企業納入成份股；較爲特別的是，該指數採用國際專業金融分析機構FactSet預估未來12個月EPS成長率，有更高機率掌握高成長性標竿企業。

另外，保德信市值動能50ETF（009803）在每年6月與12月有兩次成份股定審，分別加重不同的因子權重，創造息利雙收契機；根據統計，每年第四季至隔年第一季爲臺股全年表現最好的兩季，保德信市值動能50ETF（009803）於12月加重動能選股因子，透過強勢股參與旺季行情，6月則加重價值因子篩選權重，掌握潛在高股利率標的，提升股息收益機會，並採用經典的3、6、9、12月季配息機制，讓投資人更易於安排資金流需求。

根據近五年回測資料，納入市值動能選股強化價值因子權重，能明顯提高股利率平均值達5.4％，相較於同期間加權指數的3.9％更爲出色。

從臺灣指數公司特選FactSet臺灣市值動能50指數分析產業配置與前十大持股，保德信市值動能50ETF（009803）電子股約佔74％，非電族羣約佔26％，以臺積電31.1％爲最大權重個股，其他依序爲鴻海8.6％、聯發科7.6％、富邦金5.2％、臺達電3.8％、國泰金3.4％、智邦3.0％、廣達2.6％、長榮航2.5％、致茂2.1％，可看出臺灣市值動能50指數的電子產業佈局較爲分散之特性，不僅更貼近大盤類股權重配置，也能更完整掌握AI科技成長趨勢，同時不漏接非科技族羣的隱形冠軍，如散熱系統領導大廠奇𬭎、全球前五大連接器大廠嘉澤、全球最大高爾夫球頭商復盛應用等。

保德信市值動能50ETF（009803）經理人張芷菱表示，美國川普政府的貿易戰讓臺股近期波動加劇，不少AI概念股也呈現拉回走勢，但展望臺股今年主戰場仍聚焦AI相關供應鏈，隨着電子業庫存回補，整體電子營收上看雙位數，AI指標龍頭輝達財報也反映出全球AI發展無虞，且美國經濟雖放緩但仍具韌性，加上川普後續可望推行減稅措施，有望提升企業獲利展望，美股正向看待，臺股也將同步受惠，若短線大盤出現回檔，反而提供投資人不錯買點。